В понедельник российские акции продолжили свое падение. Всего за последние 3 торговые сессии индекс РТС снизился на 5%. Вчера он составил 196,12 пунктов (-1,85%). Оборот торгов был всего на 5% ниже среднего и составил 19,1 млн. $. Российский фондовый рынок не последовал за общемировой повышательной тенденцией. Этому помешало падение цен на нефть. 25 июля ОПЕК приняла решение о снижении объемов добычи и экспорта нефти странами-членами организации на 1 млн. баррелей в день. В результате этого суммарная добыча нефти странами-членами ОПЕК с 1 сентября 2001 года должна составить 23.2 млн. баррелей в день. Инвесторы разочарованы тем, что объем добычи не был снижен немедленно. В Женеве встретились саудовский министр нефтедобычи Али аль-Наими, венесуэльский министр энергетики Алваро Сильва и мексиканский министр энергетики Эрнесто Мартенс. Члены ОПЕК просили Мексику присоединиться к сокращению добычи. Э.Мартенс отказался сделать это официально, но предположил, что из-за технических проблем и ремонтных работ мексиканская нефтедобыча в ближайшие месяцы и так уменьшится, так что никакой нужды в специальном сокращении производства нет. Это так же повлияло на снижение цен. ОПЕК призывает нефтедобывающие страны, не входящие в организацию (Россию, Норвегию, Оман, Казахстан и Анголу) снизить поставки нефти на мировые рынки. Уменьшение экспорта может негативно сказаться на состоянии российской экономики. Так же негативно на котировки российских акций повлияло продолжение аргентинского финансового кризиса. Сегодня стало известно, что ситуация в этой стране немного улучшилась. Правительство Аргентины достигло важного соглашения по обмену государственных облигаций с небольшим сроком до погашения на более "длинные". Общая сумма обмена составила 1,32 млрд.$. 10 крупных западных банков, среди которых ABN Amro Holding NV, Bank of America Corp., BankBoston Corp., J.P. Morgan Chase & Co., согласились обменять свои пакеты облигаций. Помимо этого Аргентина рассчитывает получить кредит МВФ в размере 4,7 млрд.$, а так же продать свои облигации пенсионным фондам на сумму 2,3 млрд. $. Как и ожидалось, парламент Аргентины одобрил бездефицитный проект бюджета на вторую половину 2001 года, представленный правительством страны. В соответствии с этим проектом, государство должно сократить расходы на социальные выплаты на $1.5 млрд. Эта новость способствовала повышению спроса на аргентинские внешние долги, а также на долговые обязательства других латиноамериканских стран. Лидерами снижения в РТС стали акции Мосэнерго -3,7% и Норильский никель -3,1%. Цена на платину является самой дешевой за последние 15 месяцев. Котировки палладия находятся на самом низком уровне за последние полтора года. Это произошло из-за замедления мировой экономики и снижения спроса от ювелиров и производителей машин. В основном это связано с падением производства в Японии, крупнейшем покупателе этих металлов. С начала текущего года платина подешевела на 23%, а палладий на 54%. Падение цен на эти металлы вызывает снижение котировок акций Норильского никеля. За последние 4 торговые сессии эти ценные бумаги подешевели на 12% и находятся на сильном уровне поддержки 15,5$. Если ситуация продолжит развиваться по негативному сценарию, цена может опуститься до 13-12,5$. Дальнейшее снижение выглядит маловероятным. Вчера, среди ликвидных в РТС, выросли только акции Северстали +1,3%.

Сегодня на российском фондовом рынке, скорее всего, будет нейтральный тренд, возможно небольшое повышение. Индекс РТС подошел к важному уровню 195 пунктов. Уровень поддержки составляет 185 пунктов. Сильный уровень сопротивления составляет 200-203 пункта. Акции РАО ЕЭС находятся в нейтральном тренде с диапазоном 3,16-3,29 руб. сильный уровень поддержки составляет 3,04 руб.

На американском фондовом рынке в понедельник выросли основные фондовые индексы. Это произошло благодаря повышению акций фармацевтических компаний Bristol-Myers Squibb Co., Pfizer Inc. and Merck & Co. Совокупная прибыль компаний этого сектора, входящих в S&P 500 увеличилась на 14% во 2 квартале. Рост высокотехнологического Nasdaq Composite Index оказался небольшим. Инвестиционный банк Merrill Lynch & Co. снизил прогноз прибыли для Dell Computer Corp. Всего за прошедший месяц индекс Dow вырос на 0.2%, Nasdaq упал на 6.2% (самое значительное снижение с марта) и S&P 500 упал на 1.1%. Вчера экономический индикатор - индекс уверенности потребителей за июль резко упал со своего максимального значения за полгода. Это произошло из-за роста безработицы. Реакция рынка была неожиданной, акции пошли наверх. Инвесторы полагают, что ФРС в очередной раз снизит учетную ставку. Заседание ФРС состоится 21 августа. После окончания регулярной торговой сессии, стало известно, что производитель телефонов Lucent Technologies Inc. собирается сделать эмиссию своих привилегированных акций почти на 1 млрд. $. После этого акции компании упали на 5%. Сейчас фьючерсы на сентябрьские фондовые индексы составляют: S&P 500 1214.9 (-0,4 пункта), NАSDАQ100 1708 (+15 пунктов) на 10-10 МСК. Сегодня в США выходят экономические данные за июль: продажи автомобилей ( ожидается незначительное снижение или на уровне прошлого месяца), затраты на строительство (ожидается изменение в 0%). Главное внимание будет уделено индексу делового оптимизма NAPM. Ожидается, что он сильно упадет до 43,5%. Это станет сигналом, что ФРС снизит учетную ставку. Уровень сопротивления для индекса Dow Jones составляет 10700, фактически, его пробитие будет означать слом двухмесячного нисходящего тренда. Уровень поддержки не изменился, это 10300 пунктов. Индекс Nasdaq находится в нейтральном тренде. Уровень поддержки составляет 2020 пунктов.

Настоящий обзор подготовлен аналитическим отделом ООО "Профит Хауз" - research@phnet.ru.
Использованы материалы от информационных агентств CNNfn, AK&M, СКРИН "Эмитент".