Вчера мы советовали закрывать короткие позиции, и рынок предоставил отличный шанс для этого. Помимо этого, мы советовали следить за уровнем поддержки в районе 1845-1848 пунктов, который хоть и был временно проколот, но сумел устоять. Сегодня, тем, кто вчера покупал акции в указанном диапазоне, советуем зафиксировать прибыль по спекулятивным длинным позициям и дождаться выхода из "флага".

Вчера на американском фондовом рынке преобладали смешанные настроения среди инвесторов на Wall Street, однако итоговая победа все же осталась за "быками". В лидерах роста были бумаги нефтяного сектора из-за роста цен на нефть, который на этот раз оказали положительное влияние на индексы. Также на стороне "быков" были данные по товарам на заказы длительного пользования, которые оказались лучше ожиданий аналитиков.

По итогам торговой сессии американские фондовые индексы закрылись в плюсе/Dow Jones +0.36%, S&P500 +0.39%, NASDAQ +0.22%/.

Фьючерсы на американские индексы на данный момент опять торгуются в минусе, что частично нивелирует позитивное закрытие американцев. Сегодня участникам рынка стоит обратить внимание на публикацию окончательных данных по ВВП за 1 квартал 2008 года, которые окажут сильное влияние на мировые рынки.

С технической точки зрения, вчера индекс Dow Jones в целом не претерпел кардинальных изменений. Как мы уже неоднократно отмечали, на часовом графике по индикатору MACD сформирована "бычья" дивергенция, и вчера он вплотную подобрался к нулевой отметке и возможно сегодня ее преодолеет, благодаря чему отскок индекса может продолжиться к 12710-12790 пунктам. Помимо этого, промежуточным сопротивлением может выступить 12650 пунктов и 12750 пунктов. Далее на пути у "быков" будет уровень 12870 пунктов, затем нижняя граница восходящего канала в районе 12920 пунктов. Дневной сигнал на покупку на отметке 13131.81 пунктов, которые далеко от текущих уровней. Уровнем поддержки для "быков" теперь будет дневной фрактал на продажу в районе 12270.79 пунктов и уровень в 12437 пунктов.

C волновой точки зрения, индекс Dow Jones пока находится в коррекционной волне В, хотя и предпосылки для формирования волны С также уже созданы. Судить о перспективах будем по формированию текущего коррекционного отскока. В данном случае индекс не должен уйти выше 12970 пунктов.

Напомним, что целями волны В выступают рубежи 12918/достигнута/-13220 пунктов, что составляет 50%-61.8% по Фибоначчи от всего падения. Не стоит забывать про рубеж в 13600 пунктов, что составляет 76.4% по Фибоначчи от всего падения, куда направится индекс, если удержит 12437-12273 пунктов, что составляет 50%-61.8% по Фибоначчи по отношению к росту. В тоже время в данной волне В идет формирование подволны с, в которой в свою очередь идет формирование 5-ой волны роста с целями 12892/достигнута/-13050/достигнута/-13278 пунктов, что составляет 61.8%-76.4%-100% по Фибоначчи от длины 1-3 подволн. Как указано выше, существует вероятность, что в волне с сейчас формируется малая подволна b c целями 12600-12437-12273 пункта, что составляет 38.2%-50%-61.8% по Фибоначчи по отношению к росту.

Говорить об окончании формирования коррекционный волны В, можно будет после последовательного преодоления дневных фракталов на продажу в районе 12270.79 пунктов, далее 12177.33 пунктов, после чего продолжится формирование коррекционной волны С с ближайшей и оптимистичной целью 10000-10500 пунктов.

ИНДЕКС DOW JONES - ВРЕМЕННОЙ СРЕЗ ДНЕВНОЙ

С технической точки зрения, вчера индекс ММВБ открылся чуть ниже уровней закрытия, после чего "быки" успешно закрыли утренний "гэп", однако не сумели оказать достойный отпор "медведям". В итоге в первой половине торговой сессии, благодаря усилиям "медведей", индекс ММВБ временно преодолел восходящий тренд, однако продолжал вяло двигаться вдоль нижней границы текущего флага. Тем не менее, во второй половине дня благодаря как неимоверным усилиям, так и позитивной статистике, "быки" все же сумели организовать коррекционный отскок и вернулись в преодоленный ранее восходящий канал. Кроме того, торговую сессии индекс ММВБ закрылся "молотом", что может являться разворотным

моментом, однако "быки" должны его подтвердить и закрыть сегодняшнюю сессию выше вчерашних уровней закрытия. Объемы торговой сессии были ниже, чем вчера, что говорит о том, что участники рынка выбрали выжидательную позицию.

Как мы видим, вчера индекс ММВБ протестировал мощный уровень поддержки в районе 1845-1848 пунктов, который оказался неплохим сопротивлением для "медведей", хотя с утра он был успешно проколот и потрепал нервишки "быкам". Сегодня нижняя граница флага сместилась и проходит в районе 1835-1837 пунктов, а верхняя находится в районе 1895-1897 пунктов. Напоминаем, что на данный флаг предвещает продолжение роста, однако как мы неоднократно отмечали "медведи" вполне сломать текущую формацию и организовать более серьезную коррекцию. Поэтому если все пойдет по "бычьему" сценарию, то внимательно следим за часовым фракталом на покупку на отметке 1916.94 пунктов, который подтверждает актуальность преодоления текущей формации.

С волновой точки зрения по-прежнему актуальны два сценария дальнейшей динамики индекса ММВБ, как для оптимистов, так и пессимистов. В оптимистичном сценарии все без изменений, где индекс ММВБ сформировал 3-ью импульсную волну, поэтому сейчас индекс ММВБ находится в 4-ой коррекционной волне, при этом первая расчетная цель в районе 1862 пунктов, вчера была достигнута. Как только "медведи" уверенно закрепятся ниже 2-го восходящего тренда и преодолеют нижнюю границу флага, то индекс ММВБ направится к 1810-1760 пунктов, что составляет 38.2%-50% по Фибоначчи от длины 3-ей волны. Еще раз напоминаем, что в данном сценарии формируется "бычий" флаг, который предрекает продолжение роста и формирование 5-ой волны роста как минимум к историческому максимуму и в дальнейшем к 1986-2020-2170-2250 пунктам. Как только индекс ММВБ опустится и закрепится ниже 1750 пунктов, то оптимистичный сценарий не будет актуальным.

Что касается пессимистов, то индекс ММВБ мог сформировать коррекционную волну В, практическую равную волне А. В тоже время в данном случае не исключено достижение исторического максимума в рамках плоской коррекции. Напоминаем, что "медведи" справились с двумя поставленными задачами из трех. Сначала "медведи" сломали восходящий луч в районе 1950 пунктов, затем закрепились ниже линии долгосрочного тренда в районе 1890 пунктов, что им довольно давно не удавалось. Теперь "медведям" надо сломать 2-ой восходящий тренд и соответственно формацию "бычий" флаг.

Дневные сигналы на продажу находятся на отметках 1650.01 и 1642.64 пунктов, а недельный сигнал на покупку расположен на отметке 1970.46 пунктов. Часовые фракталы на покупку находятся на отметке 1916.94 и 1966.32 пункта, а часовые сигналы на продажу в районе 1839.6 пунктов.

ИНДЕКС ММВБ - ВРЕМЕННОЙ СРЕЗ 60 МИНУТ

Брокерский дом 'Юнити Траст''

Четверг, 29 мая 2008, 12:53