Европа

Европейские рынки открылись снижением, однако после выхода данных из Еврозоны частично отыграли позиции.

Панъевропейский индекс FTSE Eurotop 100 -0.34%, DJ Stoxx 600 -0.45%, британский FTSE 100 -0.03%, немецкий Xetra Dax -0.79%, французский Lyxor Cac 40 -1.04%.

Уровень безработицы в Еврозоне в октябре составил 7.7%, незначительно превысив прогноз в 7.6%.

Неплохими оказались данные по инфляции. По предварительной оценке, инфляция в Еврозоне в ноябре замедлилась до 2.1% с 3.2% в октябре. Ожидалось 2.4%. Замедление инфляции является позитивным знаком, так как позволит ЕЦБ снова снизить ставку.

В Лондоне в лидерах снижения фавориты последних дней - акции горнодобывающих компаний. Kazakhmys -7.25%, Xstrata -6.47%, Antofagasta -5.47%.

В плюсе акции банков HBOS +2.69%, Lloyds +2.56%.

Во Франкфурте также растут акции банков. Commerzbank +5.03%, Deutsche Postbank +2%, Deutsche Bank +1.52%.

Нефть

На рынке нефти в отсутствие торгов в США затишье.

Фьючерсы на нефть марки Brent снижаются на 0.4%.

Россия

Российский рынок открылся в нейтральной зоне, затем стал снижаться. Поводом послужило снижение американских фьючерсов, открытие европейских рынков в отрицательной зоне и негативные внутренние новости.

Рубль снова снизился к бивалютной корзине. Торги открылись снижением с 31 руб. до 31.2 руб. Это следствие очередного расширения коридора со стороны ЦБ.

ЦБ сообщил о повышении с 1 декабря ключевых ставок. Ставка рефинансирования повышена с 12% до 13%. Ставка прямого репо с 8% до 9%. ЦБ также повысил ставки по депозитным операциям и сделкам "валютный своп".

На 14:00 мск индекс РТС снижается на 2.8%, ММВБ на 2.82%. Объемы торгов ниже уровней начала недели.

Достаточно позитивным фактом я считаю наметившийся спрос в акциях второго эшелона. В последние дни в лидерах были акции энергетических компаний, вчера к ним добавились акции металлургов.

Сегодня же в лидерах роста акции Акрона +12.04% и Уралкалия +10.54%, значительно подешевевшие в последнее время. Растут также акции телекомов, также сильно просевшие даже на фоне растущего рынка. Центр Телеком +8.2%, ЮТК +3.4%, Уралсвязьинформ +3.19%.

Большинство ликвидных бумаг снижаются.

Акции Газпрома теряют 2.41%, Роснефти 3.79%, Лукойла 2.74%, Сургутнефтегаза 5.96%.

Сбербанк -3.28%, ВТБ -1.23%.

ГМК Норильский Никель -2.21%, МТС -1.13%.

Прогноз

На нашем рынке назрел сценарий коррекции, который сегодня пытается реализоваться. Игроки фиксируют прибыль перед выходными, ожидая коррекции на рынке США, который показал значительный прирост в начале недели.

Российский рынок за последние дни дважды пытался преодолеть среднесрочный уровень сопротивления в 700 пунктов по индексу РТС, однако не сумел преодолеть его и откатился к уровню 650 пунктов. Я думаю, что на следующей неделе мы пройдем этот уровень. Для этого необходима позитивная динамика на рынке нефти и хотя бы нейтральная динамика рынка акций США.

Для выхода на новые уровни рынку необходимо пройти 850 по индексу ММВБ и 800 по индексу РТС для того, чтобы завершить реализацию фигуры двойное дно. Спекулянтам, которые зафиксировали прибыль, я бы рекомендовал пока оставаться вне рынка. При более значительной просадке рынка можно попытаться сыграть от покупок. Спекулятивные позиции можно открывать по акциям Газпрома, Роснефти, Сбербанка.

Среднесрочным и долгосрочным инвесторам я рекомендую держать позиции.
 

Громов Игорь, трейдер финансовой компании PROFIT HOUSE

Пятница, 28 ноября 2008, 14:33