Вчера на американском фондовом рынке преобладали смешанные настроения среди инвесторов на Wall Street, однако итоговую победу сумели одержать "быки", которые не только отыграли все потери, но и вытащили индексы в положительную область.

Так в 16.30 по мск. были опубликованы данные по числу заявок на пособие по безработице, которые выросли на 54 тыс., что оказалось значительно хуже ожиданий экспертов. Кроме того, также был опубликован индекс производственных цен, который снизился на 1.9%, что говорит о продолжении замедления инфляционного давления.

Сегодня участникам рынка стоит обратить внимание на публикацию данных индексу потребительских цен и промышленному производству.

По итогам торговой сессии американские фондовые индексы закрылись в плюсе/Dow Jones +0.15%, S&P500 +0.13%, NASDAQ +1.49%/.

С технической точки зрения, вчера индекс Dow Jones в первой половине торговой сессии направился к нижней границе нисходящего тренда в районе 8050 пунктов, где также расположен уровень в 61.8% по Фибоначчи от всего подскока.

Как мы видим, вблизи данного уровня "быки" организовали резкое движение наверх уже к верхней границе нисходящего тренда в районе 8230 пунктов, которая также сумела устоять.

Помимо этого, вчера "быки" удерживали фрактал на продажу на отметке 8121.69 пунктов, где находится основание 4-ой субволны, однако "медведи" сформировали более низкий фрактал на продажу на отметке 7995.13 пунктов.

Ближайшим уровнем сопротивления для участников рынка будет преодоленная граница треугольника в районе 8550. Также стоит отметить, что индекс Dow Jones торгуются в узком краткосрочном нисходящем канале с нижней границей уже в районе 7960 пунктов и верхней 8200 пунктов.

Что касается локальной волновой точки зрения, то 8 декабря 2008 года индекс Dow Jones сформировал волну W, состоявшую из 5-ти субволн. Так как вчера "медведи" преодолели диапазон 8348-8365 пунктов, то индекс Dow Jones все еще находится в волне Х, которая откорректировала подскок от 8 декабря к уровню в 61.8% по Фибоначчи в районе 8050 пунктов, что вчера было успешно выполнено.

C глобальной волновой точки зрения индекс Dow Jones в нашем базовом сценарии, 21 ноября мог сформировать заключительную 5-ую подволну в волне Y в глобальной волне А.

Исходя из этого, мы ожидаем формирование большого отскока в рамках большой волны В с расчетными целями 10035-10836-11625 пунктов, что составляет 38.2%-50%-61.8% по Фибоначчи от всего падения.

Но для этого "быкам" необходимо удерживать важный для себя рубеж ввиде дневного фрактала на продажу на отметке 7450.34 пунктов, который теперь будет основным оборонительным редутом. Также стоит отметить, что около данного уровня проходит восходящий тренд с 1987 года, который будет преодолен в следующем году в рамках формирования глобальной волны С.

Что касается альтернативного сценария, то вместо формирования 3-х волнового зигзага "WXY" в глобальной волне А, сейчас мы можем увидеть формирование 4-ой волны с целями 9600 и 10300 пунктов, что составляет 38.2%-50% по Фибоначчи от длины волны 3, которая в базовом сценарии обозначена за волну Y. Данная волна может развиваться как ввиде боковика, так и треугольников.

Если "медведи" удержат данные уровни, а затем преодолеют недельный фрактал на продажу 7450.34 пунктов, то мы увидим продолжение формирования 5-ой волны в глобальной волне А с целями 7320-6500-5900 пунктов.

ИНДЕКС DOW JONES - ВРЕМЕННОЙ СРЕЗ 60 МИНУТ

С технической точки зрения, вчера индекс ММВБ открылся с "гэпом" вниз, однако "быки" сумели его сразу закрыть. В течение всей торговой сессии "быки" и медведи" вели бои местного значения, таская индекс из отрицательной области в положительную, и наоборот. Объемы торговой сессии составили около 25 млрд. рублей.

Итак, вчера индекс ММВБ протестировал фрактал на продажу на отметке 601.06 пунктов и даже его проколол, правда "быки" его удержали, тем самым, указав на формирование малой волны с в нашем базовом сценарии. Кроме того, индекс ММВБ сформировал фрактал на продажу на отметке 600.73 пунктов, который вечером был протестирован и при этом сумел устоять. Помимо этого, по индикатору MACD на часовом графике сформирована "бычья" дивергенция, а индикатор Stochastic's на часовом графике находится в продаже.

Напоминаем, что в среду индекс ММВБ сформировал малую волну b, которая практически достигла отметки 676 пунктов и соответственно основания волны а, что говорило о высокой вероятности формирования плоской коррекции. В данном случае малая волна с, как минимум будет равна длине малой волны а и достигнет фрактала на продажу на отметке 601.06 пунктов, что вчера и произошло.

Кроме того, напоминаем, что малая волна с формируется во 2-ой субволне, целями которой выступают рубежи 570-590-610 пунктов, что составляет 38.2%-50%-61.8% по Фибоначчи от длины подскока/зеленые цифры/.

Поэтому если "медведи" закрепятся ниже указанного фрактала на продажу, то будет продолжение коррекции в вышеуказанный диапазон 570-590 пунктов в рамках формирования той же малой волны с.

Сегодня уровнем поддержки будет восходящий тренд в районе 525 пунктов вкупе с фракталом на продажу на отметке 600.73 пунктов. Уровнем сопротивления будет нижняя граница клина в районе 656 пунктов, далее верхняя граница треугольника в районе 680 пунктов.

С долгосрочной волновой точки зрения вся текущая фаза снижения в 2008 году является глобальной волной А, поэтому большой отскок, который мы увидим будет лишь глобальной волной B с расчетными целями 844/достигнута/-1050-1230-1400 пунктов, что составляет 23.6%-38.2%-50%-61.8% по Фибоначчи от всего падения, причем самым комфортным будет диапазон 1050-1230 пунктов.

Что касается среднесрочных перспектив, то в нашем базовом сценарии 5 ноября 2008 года индекс ММВБ сформировал волну а, которая состояла из 5-ти волнового роста и достигла 871 пунктов. Затем 20 ноября 2008 года индекс ММВБ сформировал волну b, которая, как мы и предполагали долгая по времени, и развивалась ввиде плоской коррекции.

На данный момент мы видим начальный этап формирования волны с в большой волне В более высокого порядка с основными целями 1000-1050 пунктов и промежуточным в районе 900-910 пунктов. Кроме того, ранее "быки" преодолели нисходящий тренд от июля 2008 года, но им необходимо от 3 до 4-х сессий проторговаться выше данного тренда.

Что касается краткосрочной волновой точки зрения, то индекс ММВБ сформировал клин ввиде 1-ой субволны в коррекционной волне с, причем основные требования были выполнены на 100%, где отношения волн по отношению друг к другу составляют 61.8%-76.4% по Фибоначчи. Сейчас все еще может идти формирование 2-ой субволны, где подробное описание указано выше. Так как 1-ая волна была клином, то стоит рассчитывать на то, что 3-ая и 5-ая субволны могут быть растянутыми.

Ближайший дневной фрактал на продажу находится на отметке 538.15 пунктов, а дневной сигнал на покупку расположен на отметке 676.16 пунктов. Часовой фрактал на покупку находится на отметке 671.59 пунктов, а на продажу на отметках 600.73 пунктов.

Вчера мы советовали переоткрывать длинные позиции, если устоит часовой фрактал на продажу. Сегодня советуем удерживать длинные позиции со стопом чуть ниже 590 пунктов.

ИНДЕКС ММВБ - ВРЕМЕННОЙ СРЕЗ 60 МИНУТ

Брокерский дом 'Юнити Траст''

Пятница, 16 января 2009, 12:34